庞锦娟  西安沃迈特航材有限公司

摘要：外资企业财务管理面临东道国政治经济、经营、财务、社会文化等环境的风险，使我国外资企业财务管理存在一定的困难，外资企业需要在企业集团母公司财务管理目标的主导下，选取一些有效的措施和办法，从而最大化企业集团的财务价值与经营效益。在财务管理发展上要降低员工违规动机，建立明确的财务违规处罚制度，提高对下属企业的监察力度及构建内部财务信息沟通系统构架等。

关键词：外资企业  财务管理  发展趋势

企业财务管理是企业内部管理体系的重要组成部分。中国经济的高速增长，吸引了越来越多的包括世界500强跨国公司等外资企业来华投资发展，希望在这片经济热土，能获得新的市场和收益。在外企在华设置机构的日趋增多的同时，外资企业所面临的财务管理难题也越来越多，探讨我国外资企业财务管理及发展趋势，解决我国外资企业困难并促进更好地经营发展。

一、外资企业财务管理面临东道国环境的风险

与本国公司的不同之处在于，外资企业管理的外部影响因素包括外资企业由于地域相隔、文化相异、环境不同等所面临的各种政治经济风险、经营风险、财务风险、社会文化风险等。

从政治经济风险来看，外资企业面临着与母公司本国不同的法律体系、金融体系、会计准则，同时国际原材料和产品市场价格的波动，甚至由于东道国政治局势不稳导致可能出现的战争风险，都是外资企业生存和发展的重要影响因素。

从经营风险来看，由于跨国公司对东道国的国情和社会现状不熟悉，在进行生产和交易时，都需要比国内经营花费更大的努力。其中，企业还面临着生产环境、产品储存和运输等企业的特有风险。

从财务风险来看，外资企业也面临着额外的财务风险，包括政策调整等带来的投资风险、税法不同所产生的税务筹划风险、流动性风险、信息沟通不畅带来的会计信息失真风险、外币计价产生的外汇风险等。

从社会文化风险来看，不同国家地域的文化、社会惯例和习俗的不同、甚至语言的差异，都给企业的沟通和经营带来一定的影响，包括雇佣当地劳动力、从东道国企业购进原材料、与当地企业进行贸易等。

对于远离母公司的外资企业而言，复杂的外部环境带来的以上的种种风险都将给外资企业的信息反馈和管理控制都带来诸多困难，信息的不对称或反馈延迟都可能导致母公司管理效率低下，给公司的经营危机和财务危机的发生留下了潜在的可能性。因此，对于我国外资企业的财务管理需要投入比母国公司更多的努力和更加完善的财务管理系统，以应对可能发生的风险与危机。

二、我国外资企业财务管理存在的困难及管理模式

1．我国外资企业财务管理存在的困难

（1）地缘距离过远导致集团母公司和地方分公司、子公司的联系频率降低，并使财务控制系统缺乏面对面的实体接触手段，大量财务监控行为严重依赖于数据和静态文件，无法完全地实现对外企子公司的全面监督。

（2）外企本地公司和总公司存在一定的文化差异，不同民族文化和国情的冲突导致集团财务控制体系往往需要针对实际情况进行一定的调整，并往往因此大打折扣，使财务控制手段难以发挥应有的效果。

（3）外企本地公司和母公司存在的信息不对称现象严重影响了总公司对于财务控制体系实施效果的评估，同时也阻碍了本地员工对于财务控制体系的反馈评价的向上传达，从而导致二者因信息不对称而陷入无法共赢的劣势局面，影响集团的高效经营和财务控制体系的正常运转。

2．外企财务控制运作模式

一般而言，在我国开设分支企业的大型外资企业集团公司均拥有一套看似近乎完美的财务控制体系，然而面对分支企业与母公司之间的地域差别和文化冲突而导致的信息不对称，原有的财务控制体系会面临失效风险。外资企业集团只有通过整合内部资源配置，提高企业资源利用效率，减少不必要的财务耗损，从而提高分支机构以及企业集团总体经营效益，使驻华机构成为企业集团的重要经济增长点。

外资企业集团的财务控制与普通企业的财务控制在本质上没有太大区别，但在客观条件和架构上，外资企业需要在企业集团母公司财务管理目标的主导下，针对集团公司与在华分支机构的具体内外部环境和自身资源限制，选取一些有效的措施和办法，以确保在华分支机构的经营活动和财务活动能够支持母公司财务管理目标的达成，从而最大化企业集团的财务价值与经营效益。

外资企业内部结构多元化，且各分支机构分布在不同的地域，其财务控制运作模式如图1所示，是具有分层关系的立体模式。财务控制的主体是集团母公司，客体是分支公司，由母公司向每一个分支公司输出财务控制信息，再由每一个分支公司向母公司以财务指标的形式输回控制结果。中间要经过一套财务控制标准的检验。而财务目标被确立后，注入母公司，并影响财务控制标准的形成。外部环境与社会文化起着不同程度的、直接或间接的干扰和影响。

图1 外企集团财务控制运作模式

三、我国外资企业财务管理发展趋势

1．降低员工违规动机

为了保证外资企业的财务控制体系的运营效果，外资企业在进行财务控制制度设计时应当首先关注其对底层员工的财务违规行为的控制。如果外资企业集团公司的领导层能有效遏制基层员工的违规行为，则该集团公司在进行财务控制的过程中无须关注其子公司的串谋动机，集团的财务控制制度总能依照集团的总体战略目标发挥应有的作用。

因此，为了有针对性地提高外企财务控制制度的控制效率，更加有效地实现对员工违规动机的控制，外企集团母公司可以通过对自身可以控制的自变量之一对违规员工的惩罚力度加以控制，从而有效遏制基层员工的违规行为。同时，加强对子公司的审查力度，也能促使子公司加大对基层员工违规动机的稽查，从而有效威慑基层员工的违规动机。

2．建立明确的财务违规处罚制度

外资企业集团必须建立明确的财务控制违规行为处罚规定和明细。因为对于意图依靠控制基层员工的违规动机以达成外资企业财务控制的有效运作的外资企业集团来说，提高其对底层员工财务违规行为的惩罚力度无疑是成效最为显著的手段。而对于试图依靠子公司的财务控制来达成外资企业集团财务控制效果的企业来说，加大对底层员工违规行为的处罚力度亦可以提高子公司通过有效财务控制，发现员工违规而产生的正向利益，从而加强外资企业集团为保证子公司贯彻集团财务控制措施所建立的监督机制的监督效果，更好地抑制外资企业子公司的串谋倾向。

所以，无论外资企业设定了何种财务控制目标和控制战略，建立一套明确，并且严厉的财务违规行为处罚机制是构成外资企业财务控制制度的基础和关键要素，外资企业应当针对自身的运营特点，从严出发，制定不同的财务控制违规行为的相应处罚措施，从而保证集团的财务控制体系的有效运作。这里所提到的处罚措施，不仅仅指简单的罚款，还包括通报批评，解除劳动合约关系，甚至上升到法律问责的层面。

3．提高对下属企业的监察力度

对于外资企业来说，由于其公司组织结构较为复杂，集团的财务控制体系容易受到地域障碍、文化冲突、信息不对称等负面因素的干扰，因而在其财务控制制度的设计中还应或多或少地兼顾对其下属子公司和分支企业的监察控制。通过对其子公司的财务控制制度执行情况的反馈和监督，外资企业的财务控制制度可以取得较好的控制效果。

同时由于外资企业子公司的博弈收益很受外资企业集团母公司的监督力度的影响，因而外资企业更应当在财务控制制度的设计中注意关注对集团下属企业的财务控制制度执行情况，并针对其子公司的财务控制制度的实施情况进行定期和不定期的审查和监督，从而保证外资企业财务控制制度的有效实施。鉴于外资企业的组织结构较为复杂，其提高对下属子公司的财务控制监察力度的具体的措施可以有很多，如信息系统监督、定期会计核算和审计以及财务总监委派制度等等。

4．构建内部财务信息沟通系统构架

首先，财务单据和相关的财务业务申请报告也可以通过集成的信息系统报送。此外，集团财务部门可以对子公司所有采购付款和报销单据进行集中的电子备份和保存，并在审核时严格履行公司审批权限规定，由电子信息系统自动发送至相关层级的审核人员进行审批。

其次，通过全球化信息系统的构建，母公司可以方便快捷地跟踪各个子公司的财务表现。母公司可以通过信息系统在财年初期收集各子公司预算数据，再通过月度别、季度别的滚动跟踪，可以有效监控各个子公司的预算执行情况，由子公司定期输入的针对各个财务指标实际数据与预算数据之间的差额的解释来反映财务事实是否正常发生，从而过滤不合规情况的出现。信息系统的便利，可大大提升财务控制效率及其有效性，从而增加子公司及员工财务操作透明度，降低其违规和串谋动机。

参考文献

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[2]黄琳．外资企业的财务管理问题探讨[J]．中国外资（下半月），2012（11）

[3]张利华．解析外资企业新时期存在的财务管理问题[J]．中国经贸，2013（24）

[4] 徐萍．我国外资企业财务管理及发展趋势探讨[J]．企业改革与管理，2014（21）