王文荣，王颖

（沈阳化工大学经济与管理学院，辽宁 沈阳 110000）

摘要：在数字经济快速发展的背景下,数字化战略已经成为国家战略,不断推动我国经济的高质量发展。商业银行作为我国金融体系的中坚力量，不断探索合适的转型路径来增强自身竞争力。但同时商业银行在数字化转型过程中也面临一些挑战，需要商业银行积极面对。基于此，本文从数字化转型背景出发，将理论分析和现状分析相结合，总结我国商业银行在数字化转型过程中存在的问题并提出相关的对策建议，以更好地维持我国商业银行的稳定发展。

关键词：数字化转型；商业银行；稳定性

一、引言

随着全球数字化浪潮的兴起，商业银行的经营环境和经营模式产生了深刻的变化，这些变化对商业银行的稳健运营提出了更高的要求。面对时代发展的迫切要求，数字化已经成为了众多商业银行转型发展的重要着力点。在数字化转型背景下，我国众多的商业银行开始聚焦于数字技术，通过使用大数据、物联网、人工智能、云计算等数字技术来推动产品创新，优化组织结构，增加自身竞争力。然而，数字化转型也引发了商业银行新的思考。如何找到合适的数字化转型路径、如何平衡数字化业务和银行传统业务的比重以及如何管理数字化转型过程中更为复杂和多样的风险等都是商业银行需要重点解决的问题。因此文章接下来在数字化转型的背景下，从资本充足率、流动性、不良资产以及盈利性四个方面来研究我国商业银行的稳定性现状，并分析数字化转型在推动我国商业银行实现稳定经营过程中的积极作用，分析总结研究中存在的问题，并提出相关的对策建议，以期为我国商业银行更好地进行数字化转型提供相关参考，从而促进银行业的稳健运营，为经济发展赋能。

二、核心概念及理论基础

（一）核心概念

1.商业银行数字化转型

数字化转型是指将数字技术应用于各个业务领域，使其改变组织形式和商业模式，并最终呈现出数字化形态的一种转化过程。商业银行数字化转型是指通过将大数据、云计算、人工智能、物联网等数字技术作用于商业银行的各个运营环节，使其构建新型组织结构、业务流程和服务模式，从而提高商业银行的运营效率、服务质量和创新能力，增强商业银行自身的竞争力。

具体来看，商业银行数字化转型包括多个方面，主要有渠道数字化、产品数字化、服务数字化、营销数字化和风控数字化等。商业银行数字化转型是顺应时代发展趋势和国家政策的重要举措，促进商业银行数字化转型是推动我国经济高质量发展的必由之路。

2.商业银行稳定性

国内外学者对于商业银行稳定性内涵的研究尚未达成共识，主要从两个不同的角度进行探讨。一方面，一些学者从正面出发对商业银行稳定性进行研究，强调商业银行在稳定经营时展现的特征。例如，李俊刚^[1]将银行维持资金正增长和债务偿付状态的能力定义为银行稳定性。王文清^[2]从不良资产的研究出发，认为商业银行在经营时维持一个较为合理的杠杆率水平意味着商业银行具有稳定性。另一方面，也有学者从商业银行稳定性的反面定义，即从商业银行不稳定经营过程中所呈现的危机特征来研究商业银行的稳定性。例如，曲洪建等^[3]研究发现各种类型的商业银行通过隐形保险制度获得了担保，这种担保使得特许权价值对银行稳健性的影响减弱。顾海峰和卞雨晨^[4]认为应该综合考虑银行抵御风险的能力（Z值）和银行的盈利能力（净利差）两个层面的内容来评估银行的稳定性。

综合这两种观点，可以得出商业银行稳定性是指能够有效应对各种风险冲击，保障各种债权人利益，赢得市场信任并且长久维持稳定经营的能力。商业银行稳定性对于金融体系的稳健运营具有至关重要的作用，受到外部环境因素和银行内部特定因素的影响。

（二）理论基础

1.信息不对称理论

信息不对称是指市场交易双方由于信息获得成本的差别导致信息掌握的不同，一方获得的信息比较充分，具有信息优势，另一方不能获得有效的信息，就处于信息劣势地位。信息不对称在交易之前会导致逆向选择，在交易之后会导致道德风险。银行业本身就存在严重的信息不对称，存款人与银行之间、银行与借款企业之间的信息都是不对称的，这将影响市场的运作效率，导致市场失灵的发生。数字化转型利用数字技术显著降低了收集信息的成本，提升了处理信息的效率，使得商业银行能够更低风险、高效率地经营信贷业务，有助于商业银行的稳健经营。

2.长尾理论

长尾理论是由克里斯·安德森提出来的一种新理论。该理论的核心观点认为，通过给产品提供足够宽广的存储、展示和销售渠道，需求较低产品的销售数量之和可以匹敌甚至超过少数需求较高产品的销售数量。长尾理论认为数字化的崛起使得小众产品更容易制作、展示和销售，这使得客户更容易买到满足自身个性化需求的小众产品。商业银行运用数字技术可以以更低的成本和更流畅的渠道经营更为个性化的金融产品和金融服务，精准探索市场需求，形成更为多元化的经营模式，从而有助于增强商业银行的竞争力。

三、我国商业银行数字化转型发展与稳定性现状

（一）我国商业银行数字化转型发展现状

1.政策演进

近年来，我国各个部门持续出台关于商业银行数字化转型的政策文件，积极支持和规范商业银行数字化转型的发展。在越来越完善的政策体系支持下，我国商业银行在数字化转型方面取得了显著的成果，不论是先进的技术应用、产品和服务的优化还是经营模式的创新，都在全球商业银行中处于领先的地位。

我国出台的主要数字化转型政策文件如表1所示，为我国商业银行进行数字化转型注入了强劲动力。

表1 我国商业银行数字化转型相关政策文件

2.科技投入

数字化转型的本质是创新，将各个先进的数字技术应用于商业银行，推动商业银行实现产品、服务、组织结构和经营模式的创新需要大量的资金支持。2024年我国主要商业银行的数字化转型投入如表2所示。

表2 2024年我国主要商业银行数字化转型投入

资料来源：商业银行年报

根据商业银行年报数据分析可知2024年我国主要的16家商业银行在金融科技方面的总投入达到1657.10亿元，基本上与2023年持平。各银行积极加大信息科技的投入，持续推动数字化转型的发展。在这16家商业银行中，工商银行以285.18亿元的金融科技投入位居榜首。农业银行、建设银行和中国银行紧跟其后，交通银行和招商银行、中信银行、兴业银行、光大银行则投入较少。鉴于数字化转型资金、技术、成本、回报等各个方面的限制，其他股份制商业银行、城市商业银行以及农村商业银行在金融科技方面的投入相比之下则更少，但是也处于平稳地增长之中。

3.人才培养

金融科技人才是数字化转型的核心驱动力，为了提高在金融科技人才培养领域的能力，各大商业银行纷纷制定人才培养战略，并投入大量的资金用于金融科技人才队伍建设，这使得银行从业人员中的金融科技人才数量越来越多，为我国商业银行数字化转型提供保障。2024年我国主要商业银行的数字化人员情况如表3所示。

表3 2024年我国主要商业银行数字化人员

资料来源：商业银行年报

根据商业银行年报数据分析可知截至2024年末我国主要的17家商业银行共有金融科技人员141997人，相比于2023年末增长了11.79%。其中工商银行的金融科技人员为36000人，遥遥领先于其他商业银行。农业银行紧跟其后，其金融科技人员为27561人。建设银行、中国银行、交通银行和招商银行也正加快金融科技人才队伍建设，金融科技人员的数量也较为可观。而其他的一些股份制商业银行、城市商业银行和农村商业银行的金融科技人员数量则相对较少，需要进一步加快该领域的建设，为进一步推动数字化转型做准备。

（二）我国商业银行稳定性现状

商业银行是我国金融体系的中坚力量，银行稳定是金融稳定的基础，金融稳定是经济增长的保障，确保银行业的稳定经营具有重要意义。文章主要从商业银行的资本充足率、流动性、不良资产状况和盈利性四个方面来研究我国商业银行的稳定性现状。我国商业银行持续推动数字化转型，不断加大科技投入力度。

1.资本充足率现状

资本充足率代表了商业银行在遭遇风险时其自有资金可以吸收损失的情况，在一定程度上可以代表商业银行的风险应对能力，体现了商业银行在经营过程中的稳定性。2015年到2024年我国商业银行资本充足率的变化情况如图1所示。

 

图1 2015年到2024年我国商业银行资本充足率变化

数据来源：国家金融监督管理总局

从图1中可以看出，我国商业银行的资本充足率除了在2015年到2016年和2022年到2023年有过短暂的下降外，近年来整体呈现出上升的趋势。截至2024年末，我国商业银行的资本充足率达到15.74%，较上季末上升0.12个百分点。尽管2019年年底新冠疫情爆发使得我国商业银行受到了较大的风险冲击，但是我国商业银行整体资本充足率水平并没有受到太大的影响。总体来看，相较于巴塞尔协议所要求的8%的资本充足率水平，我国商业银行的资本充足率保持在一个较高的水平，说明我国商业银行整体的风险抵补能力是充足的。

2.流动性现状

商业银行的流动性管理是商业银行管理中的重要内容，银行流动性不足会产生银行挤兑，影响整个金融体系的稳定。商业银行的流动性可以用流动性比例来衡量，2015年到2024年我国商业银行流动性比例的变化情况如图2所示。

图2 2015年到2024年我国商业银行流动性比例变化

数据来源：国家金融监督管理总局

从图2可以看出，我国商业银行流动性比例在2015年到2024年之间一直保持着稳健上升的趋势，从2015年的48.01%上升到2024年的76.74%，增长率达到了59.84%。分析其原因主要有三点：第一，我国经济进入新常态后，受经济增速放缓和宏观经济下行的压力，银行业经营不稳定，倾向于保留较多的流动性来应对突发的风险。第二，随着金融竞争的加剧和数字化技术的发展，商业银行为了获得更多的利润而加快了数字化转型的进程，商业银行借助数字技术进行了一系列产品和服务的创新，盘活了流动性较差的资产，提高了资金的使用效率，从而增加了商业银行的流动性。第三，随着我国监管体系的不断完善，对金融业提出了更高的监管要求，银行业的流动性比例也会因此上升。由于我国银行业的流动性比例维持在较高的水平，因此我国商业银行的流动性能力保持稳健。

3.不良资产现状

资产业务是商业银行获取利润的主要来源，在资产业务中不良资产的状况影响着商业银行的利润，并且不良资产数量过多、比例过大会给商业银行带来风险，使商业银行面临信用危机，影响银行体系的稳定性。不良贷款余额和不良贷款率可以综合反映商业银行的不良资产状况，2015年到2024年我国商业银行不良资产状况的变化情况如图3所示，柱状图反映了不良贷款余额的变化情况，折线图反映了不良贷款率的变化情况。

图3 2015年到2024年我国商业银行不良资产状况变化

数据来源：国家金融监督管理总局

从图3可以看出，随着我国银行业金融机构资产总额的增加，商业银行不良贷款余额也在逐年增加，从2015年的1.27万亿元增加到了2024年的3.3万亿元，增加了2.03万亿元。我国商业银行的不良贷款率在2015年到2020年攀升后，从2020年末到2024年末开始明显下降。截至2024年末，我国商业银行不良贷款率为1.50%，较上季末下降0.06个百分点。这说明2015年到2020年之间我国商业银行资产质量不断下降，尤其是2019年年末到2020年第三季度末，受经济下行压力叠加新冠疫情冲击的影响，商业银行的不良贷款率迅速上升，到2020年第三季度末已经达到了1.96%。而随着疫情得到有效的控制，我国经济恢复发展，我国商业银行提升了数字化转型的速度，同时监管当局不断加大对银行业不良资产的管理，使得商业银行显著提高了处置不良资产、化解金融风险的能力。因此，从2020年第三季度末开始我国商业银行的不良贷款率开始持续下降，资产质量得以改善。

根据以往的相关数据可知，当不良贷款率超过1.5%的分界点时，商业银行在管理不良资产时将面临较大的压力。即使现阶段我国商业银行不良贷款率已经得到有效控制，但还是在2024年末之前均超过了1.5%，给商业银行带来了经营压力。根据分析可知，商业银行资产的整体质量是可控的，但是部分风险也在积累中。

4.盈利性现状

商业银行是以盈利为主要经营目标的商业企业，可观的盈利能力可以增加商业银行抵御风险的能力，增加商业银行的经营稳定性。平均资本利润率和平均资产利润率较好地反应了我国商业银行的盈利性状况，2015年到2024年我国商业银行盈利状况的变化情况如图4所示。

图4 2015年到2024年我国商业银行盈利性状况变化

数据来源：国家金融监督管理总局

从图4可以看出我国商业银行平均资本利润率和平均资产利润率从2015年到2024年一直在降低，截至2024年末，我国商业银行平均资本利润率为8.10%，平均资产利润率为0.63%，这说明我国商业银行的盈利能力呈现出下降的趋势，其经营管理还存在着较大的改进空间。在宏观经济下行的压力下，银行业竞争加剧，商业银行盈利能力降低，商业银行为了获取利润开展了各种创新型的高风险业务，提高了商业银行的不良贷款率。同时商业银行在宏观审慎监管和金融环境的影响下，出于自身安全的考虑，倾向于保留较多的流动性和资本金，这也在一定程度上也降低了商业银行的盈利能力。因此商业银行还需进一步加大数字化转型的力度，提升产品和服务的种类和质量，优化业务流程，改善组织结构，从而提升其盈利能力。

（三）数字化转型对商业银行稳定性的影响

1.缓解商业银行的信息不对称问题

商业银行进行数字化转型能够缓解信息不对称问题。金洪飞等^[5]认为运用金融科技可以降低银行和企业之间的信息不对称程度，减小中小银行和大银行获得软信息的能力差距。信息不对称问题普遍存在于商业银行的经营过程中，不利于商业银行的稳健经营。银行与存款人和借款企业之间的信息不对称降低了商业银行资金的运作效率，使得商业银行不能精准地把资金贷放给合适的借款者并保证资金后续的及时归还。商业银行进行数字化转型可以借助数字技术将海量非标准化、非结构化的信息转化为标准化、结构化的信息，并且从多个维度深入地收集、存储和分析信息，大大降低信息获取的成本，显著提高信息获取的效率。这使得商业银行能够更加了解市场、存款人和借款者的状况，缓解了商业银行在经营过程中所面临的信息不对称问题，有利于商业银行的稳健运营。此外，商业银行进行数字化转型也有利于监管者更及时、高效地获取商业银行的关键经营指标信息，监管商业银行的经营行为，制止商业银行的高风险活动，从而提高商业银行的稳定性。

2.提升商业银行的创新能力

商业银行进行数字化转型能够提升创新能力。数字化转型的本质是创新，商业银行通过数字技术进行了一系列产品和服务的创新，如移动银行、在线支付和智能投资工具等，这些金融创新产品为客户提供了更好的体验，提高了客户黏性，为商业银行增加了新的盈利点。同时商业银行在数字化转型过程中也会重视培养和招聘数字化复合型人才，建立自己的金融科技子公司，致力于不断地研发和推广创新技术和创新方案。此外，商业银行还可以利用数字技术构建数字化智能平台，为个性化的创新产品和服务提供更流畅的销售渠道，方便客户精准地找到符合自身需求的金融产品和服务，从而使得商业银行的业务更加多元化。商业银行通过数字化转型可以提高创新能力，吸引更多的客户，创造新的盈利机会，有助于商业银行实现稳健经营。

3.提高商业银行的风险管理水平

商业银行进行数字化转型能够提高风险管理水平。郑宗杰和任碧云^[6]指出金融科技使得传统金融的时空限制被打破，能够提高商业银行的风险控制能力。在风险方面数字化转型使得商业银行所面临的风险更加多样化、复杂化，对商业银行的风险管理能力提出了更严格的要求。在此要求下，商业银行利用数字技术对传统业务进行数字化变革，改进各个业务流程和模式，将业务信息标准化，有利于及时获取业务信息，评估并管理业务风险。并且商业银行完善风控体系，构建大数据风控模型，及时、全面地收集各类业务信息，精确、高效地识别和评估客户的生产经营状况、投资风险情况和财务健康程度，从而大幅提高风险管理水平，提高了商业银行的安全性。同时数字化转型优化了商业银行的组织结构，加强了各部门之间的联系，提高了信息在各部门之间传递的流畅性，这也使得商业银行在经营过程中的风险更容易及时识别与管理，从而有利于商业银行更稳定地经营。

四、我国商业银行数字化转型存在的问题

通过上文的研究可以看出近年来我国致力于推动商业银行数字化转型进程，无论是政策体系建设还是银行金融科技投入和金融科技人才培养方面都取得了卓越的成果。数字化转型从多方面促进了商业银行的稳定经营。例如，谢绚丽和王诗卉^[7]指出数字化转型可以使得商业银行的经营业绩提高，增强商业银行抵御新技术所带来的冲击的能力，并且能够促进商业银行进行渠道的转型。杨馥和洪昆^[8]认为借助金融科技可以使商业银行信息不对称问题得到有效缓解，降低其在信贷发放过程中的风险，从而有效提高信贷质量。在数字技术的应用下，我国商业银行进行了产品、服务、经营模式以及组织结构等多个方面的创新升级，提高了商业银行的盈利能力和风险管理能力，从而促进了我国商业银行的经营稳定性。分析我国商业银行的稳定性现状可知，我国商业银行整体的风险抵补能力是充足的，流动性水平是稳健的，银行业的风险处于相对稳定的空间。但是近些年来，我国商业银行的不良贷款余额在增加，不良贷款率在2024年末之前均超过了分界点，不良资产状况并不乐观，盈利能力也在逐年下降，这些产生了银行业风险积累的可能性。因此我国商业银行要继续进行数字化转型实践，探索适合自己的数字化转型路径，借助数字技术来使得经营更有效率和针对性，提高盈利能力与风险管理能力，从而实现稳定经营。近些年来，我国商业银行在数字化转型实践中暴露出一些问题，需要积极面对，具体如下：

（一）政策体系不够完善

完善的政策体系是保障商业银行数字化转型顺利发展的关键。表1列出了近些年我国各部门出台的数字化转型相关政策文件，为我国商业银行数字化转型指明方向。得益于各级政策的引领，我国商业银行数字化转型取得了出色的成果。但是目前我国商业银行数字化转型政策体系不够完善，相关政策内容不够全面，并且政策持续性和长远性方面也有些欠缺，需要继续完善。

（二）数字化转型投入不足

目前我国商业银行数字化转型的投入处于平稳地增长之中，但是总体来说数字化转型方面的投入还不够，占营业收入的比例也较低。尤其是除了位居前几的商业银行之外的银行数字化转型投入则更少，这使得商业银行传统业务转型升级、产品和服务创新、人才培养以及组织结构优化等方面的成果受到限制，不利于数字化转型相关工作的推进。

（三）数字化转型策略缺乏差异化

穆红梅和郑开焰^[9]认为构建具体的可操作的数字化转型蓝图将有助于增强我国商业银行的竞争力。差异化的数字化转型策略可以使得商业银行充分利用自身特点，发挥自身优势，实现错位发展。目前我国商业银行在产品、服务、业务流程以及组织结构方面的创新呈现出同质化的现象，数字化转型策略缺乏差异化，未能较好地明确自身的市场定位，这使得商业银行不能更好地发挥自身在数字化转型中的优势。

（四）监管水平和力度有待提高

面对近几年我国商业银行数字化转型快速发展的浪潮，我国相关的监管部门未能及时更新相关的监管细则，也未能及时加强商业银行数字化转型的监管力度。这使得我国商业银行未能在数字化转型的各个方面得到细致化和有针对性的监管，从而不利于商业银行数字化转型的稳健推进。

五、完善我国商业银行数字化转型的对策建议

通过本文的研究可知在数字化转型的背景下，我国商业银行能够更好地实现稳定经营。我国商业银行应该进一步开展数字化转型实践，从实际出发探索能发挥自身优势的转型路径，加快数字化转型的进程。针对我国商业银行在数字化转型中存在的一些问题，下面相应地提出了对策建议。

（一）完善政策体系

国家机关和政府部门要根据我国商业银行数字化转型的实际情况制定相应的法律法规，出台支持数字化转型的相关政策，例如财政政策和税收激励政策，并制定相应的行业规范和技术评价标准，引导商业银行更高效、更全面地进行数字化转型，从而有助于增强商业银行的竞争力，提升其经营稳定性。

（二）加大数字化转型投入

我国商业银行要进一步加大数字化转型的投入力度，积极推进数字化转型的进程。例如我国商业银行要加大数字化转型技术研发、平台建设、资源引进以及人才培养等方面的投入，进一步完善业务模式的创新和组织结构的优化，从而加快商业银行数字化转型的进程，这有利于提高商业银行的盈利能力和风险管理水平，使其实现稳健经营。

（三）制定差异化的数字化转型策略

我国商业银行应该明确自身数字化转型的优势与劣势，制定差异化的数字化转型策略，实现错位发展。大型商业银行应发挥自己在资金和信用方面的优势，借助先进的数字技术进行数字化转型平台建设，简化业务流程，提高业务效率，实现全方位的转型。对于中小银行，孙丽和於佳欢^[10]指出其应该积极面对挑战，创新产品和服务，同大型银行进行差异化竞争。并且中小型商业银行可以借助自身经营模式和组织结构灵活等优势，加快产品创新，突出自身特色，提高自身盈利能力。

（四）提高有关部门的监管水平和力度

我国的相关监管部门要强化监管作用，及时更新数字化转型相关的监管细则，加强数字化转型相关的监管力度。确保商业银行在数字化转型的各个方面得到细致化、有针对性地监管，从而最大程度降低商业银行在数字化转型过程中的风险，牢牢守住不发生系统性金融风险的底线。

参考文献：

[1]李俊刚.探究金融脱媒对商业银行稳健性影响[J].财经界,2020(13):45-46.

[2]王文清.不良资产对商业银行稳定性的影响——基于中国大型商业银行面板数据的研究[J].技术经济与管理研究,2021(6):73-77.

[3]曲洪建,孙明贵,张相贤.特许权价值、公司治理和银行稳健性——基于特许权价值和公司治理交互作用的视角[J].财贸研究,2013,24(5):120-130.

[4]顾海峰,卞雨晨.跨境资本流动、流动性错配与银行稳定性——基于银行盈利能力与风险承担能力双重视角[J].经济学家,2021(6):32-41.

[5]金洪飞,李弘基,刘音露.金融科技、银行风险与市场挤出效应[J].财经研究,2020,46(5):52-65.

[6]郑宗杰,任碧云.金融科技、政府监管与商业银行风险承担[J].科学决策,2022(2):103-115.

[7]谢绚丽,王诗卉.中国商业银行数字化转型：测度、进程及影响[J].经济学(季刊),2022,22(6):1937-1956.

[8]杨馥,洪昆.金融科技对商业银行信贷风险的影响及其机制研究[J].金融发展研究,2022(6):66-73.

[9]穆红梅,郑开焰.商业银行数字化转型的国际经验与我国策略[J].亚太经济,2021(1):59-64.

[10]孙丽,於佳欢.金融科技发展与商业银行风险承担：影响机理及实证检验[J].南方金融,2022(11):50-64.